Exportar ya no depende solo del crédito: flujo, datos y visión global redefinen el acceso al capital

Durante años, el acceso al financiamiento empresarial en México estuvo dominado por criterios tradicionales: historial crediticio, garantías y ventas comprobables.

Pero el auge del nearshoring, la digitalización y la necesidad de competir en mercados internacionales está cambiando las reglas.

Paulina Aguilar, cofundadora y CRO de Mundi, explicó que hoy muchas fintech analizan a las empresas desde perspectivas distintas a las de la banca tradicional.

“Lo que más importa es el potencial de crecimiento que vemos en la empresa”, afirmó.

La directiva explicó que en productos de corto plazo, como factoraje o líneas revolventes, Mundi prioriza información vinculada con la estabilidad de las relaciones comerciales y el comportamiento de los compradores.

“Muchas veces el historial crediticio o flujo de efectivo pasado no necesariamente nos habla de la realidad actual ni futura en un corto plazo de una empresa”, sostuvo.

Para Aguilar, el capital debe entenderse como una herramienta de expansión y no como un salvavidas para negocios sin bases sólidas.

“No estamos en el negocio de ejecutar garantías. Estamos en el negocio de proveer capital que realmente los haga crecer”, dijo durante el Foro Mujeres Exportadoras,organizado por el Consejo Empresarial Mexicano de Comercio Exterior, Inversión y Tecnología, COMCE.

Exportar implica mucho más que vender

En el foro participaron empresarias, directivas y especialistas en comercio internacional para discutir las oportunidades y retos que enfrentan las compañías mexicanas en mercados globales.

Uno de los consensos del panel Capital para conquistar el mundo: financiamiento, inversión y herramientas para escalar empresas exportadoras fue que exportar implica una complejidad mucho mayor que simplemente aumentar ventas.

Tania Carolina Rodríguez, directora de Oferta de Valor de BBVA, señaló que las empresas deben enfrentar logística internacional, aranceles, comercio electrónico y ciclos financieros más largos.

“Exportar no solamente significa vender más”, afirmó.

La directiva añadió que el financiamiento también se ha convertido en una herramienta para digitalizar operaciones y fortalecer plataformas tecnológicas capaces de sostener el crecimiento internacional.

Desde Bancomext, Jair Cabrera Padilla insistió en que el financiamiento sin estructura puede convertirse en un riesgo.

“Un capital sin estructura se agota y puede resultar en riesgos para futuros financieros”, señaló.

Por ello, explicó, la banca de desarrollo también apuesta por capacitación, asistencia técnica y acompañamiento empresarial.

El capital privado quiere empresas institucionalizadas

La visión más orientada al largo plazo vino desde Fondo de Fondos.

Liliana Reyes, directora general de la institución, explicó que el capital privado busca empresas capaces de institucionalizarse, fortalecer su gobierno corporativo y sostener crecimiento durante años.

“Los fondos son ese acompañante que te puede abrir perspectiva, que te puede conectar con proveedores a nivel internacional y ayudarte a institucionalizarte”, afirmó.

Reyes sostuvo que el capital privado funciona como un complemento de la banca y no como competencia.

“Si les va bien a las empresas, a todos nos va bien. Y si les va mal, los acompañamos también”, señaló.

La directiva también destacó que Fondo de Fondos recibió este año 200 millones de dólares para impulsar inversiones en capital privado, venture capital y proyectos vinculados con sectores estratégicos del llamado Plan México.

Nearshoring, incertidumbre y reglas cambiantes

Aunque los panelistas coincidieron en que México atraviesa una oportunidad histórica por el nearshoring y su posición comercial frente a Estados Unidos, también reconocieron que persisten obstáculos importantes.

Paulina Aguilar advirtió que las empresas necesitan mayor certidumbre regulatoria para planear inversiones de largo plazo.

“No podemos estar renegociando un tratado de libre comercio cada año”, afirmó.

También señaló que México necesita fortalecer infraestructura y capacidades logísticas para aprovechar el interés internacional por producir en el país.

“Tenemos que fortalecer muchísimo nuestra infraestructura y nuestra capacidad para que realmente estas oportunidades se vean materializadas”, dijo.

Jair Cabrera subrayó que México mantiene ventajas importantes: 15 tratados comerciales y acceso potencial a más de 2 mil millones de consumidores.

“México está de moda”, afirmó.

Financiamiento sí, pero con estrategia

Uno de los mensajes más reiterados del panel fue que las empresas deben entender qué tipo de capital necesitan antes de solicitar financiamiento.

“¿Para qué necesitan este capital?”, planteó Paulina Aguilar.

La directiva explicó que muchas empresas buscan instrumentos financieros equivocados para proyectos que requieren otro tipo de fondeo.

“El factoraje es un capital de corto plazo, no de largo plazo”, ejemplificó.

Por ello, recomendó a las empresas comparar opciones y mantener abiertas distintas alternativas financieras.

“No se casen con una sola solución financiera”, aconsejó.

Al cierre del panel, Liliana Reyes resumió la visión compartida por las participantes: el crecimiento exportador no puede construirse de forma aislada.

“No se puede solo”, concluyó.

Nota del editor: Esta publicación se realiza con información del Foro Mujeres Exportadoras y Mundi como parte de las alianzas estratégicas de Grupo Animal.